我国司库管理正处于1.0阶段向2.0阶段的转变之中，商业环境趋紧、数字科技赋能为司库管理带来了压力和动力。企业需要从战略高度重视司库职责，以数字技术建立数据基础，加强人才的横向及纵向培养，从而抓住司库发展的机遇期。
集团公司管控链条长，资金管控难度大幅增加；业务类型和区域扩展，且业务运作模式复杂，资金管控风险加大；全球资金监管日益加强，合规性风险增加；资金管理信息化和智能化不足，风险预警能力有待提升……在目前的外部环境和经济背景下，企业面临极大的生存发展压力及资金压力，“现金为王”的资金管理亟须创新升级，无论从功能、技术还是用户体验上，都要向平台化、生态化、智能化、数据驱动等方向转型。资金管理的智能升级已经成为企业可持续发展的关键。
而现实情况是，长久以来，企业的资金管理履行的是“大出纳”职能，被大多数企业放在财务管理职能项下，固有理念迎来现实的冲击，人才缺口也使司库发展受到掣肘。在此背景下，《财资中国》专访了德勤风险咨询司库服务主管合伙人余云。她从司库的发展历程切入，介绍了司库管理的三重奏：战略思维、科技赋能和人才领航。
角色提升，用战略思维设计司库管理
与现代的欧美企业相比，我国企业司库的起步较晚且发展较缓慢。近几年，国内金融市场不断完善，很多企业在一波波红利下实现了飞速发展以及财富的积累，出现了大量的资金沉淀，而与此相对的是资金使用效率低下、资金闲置浪费严重。基于经营管理过程中遇到的种种难题，很多企业集团试图从基础财务管理过渡到资金集中管理、资产和资源集中管理，进而实行高效科学的司库管理模式。但随着企业逐渐向国际化运营，与世界领先企业司库管理的差距便显现出来。
挑战重重，企业国际化进程中的资金管理问题
随着经营范围和业务规模的不断拓展，资金管理存在的问题与矛盾日益突出，主要体现在以下几个方面。
第一，资金管理更多在扮演“大出纳”的角色。在管理维度上，资金部门大多是财务部门的下属部门，一般作为资金保障和企业经营的辅助机构，履行“大出纳”的职责，对于业务前端的信息掌握滞后，管控十分被动，处于司库管理1.0阶段向2.0阶段的转变过程中。更多只是关注自有资金（且主要为现金）的流动性管理、筹融资管理；对应收账款、债券等金融资产，很多是由其他部门管理和规范，未统筹纳入资金管理的全局；此外，对投资、金融业务资金管理、资金风险的量化与管理、资信评级管理、资源合理配置等司库赋能和价值创造的内容关注较少。
第二，缺乏国际化经营下资金管理整体规划。一是我国企业国际化进程中缺乏标准化的风险控制和管理要素，二是业务没有在系统当中固化，大量流程存在于线下。无法及时、准确地知晓集团在全球的资金情况，导致难以判断资金缺口，业务版图越大，风险越高。
第三，资金集中管理难，成本高。跨国企业因为业务在各地开展，在全球各地均开设银行账户，导致资金集中管理难度大，人力成本、时间成本居高不下。因而，在开展司库管理时，核心工作之一在于银行账户清理与银行关系的维护。
第四，企业面临合规及资金风险的挑战。无论什么类型的企业都必须充分重视合规风险、做好合规管理，否则会对企业既有的发展战略造成阻碍，也会给公司品牌形象造成严重影响。随着互联网和新兴技术的发展，常见的合规风险有数据及隐私保护方面的合规风险、国际制裁及出口管制合规风险等。而资金管理方面通常面临换算风险、交易风险和经营风险等外汇风险，以及管理风险、决策风险等。
此外，国际化企业还会面临投资层级多、资金进出境困难和资金管理系统工具难以满足全球资金管理的需要等问题。
厘清定位，从资金管控向价值创造转型
在司库管理的理念上，我国众多企业对于资金管理的定位非常狭窄，局限在自有资金的管理方面，企业外部的增量资金和可利用的资源还没有被纳入考量范畴。而本质上，司库管理是资金管理的拓展形式，脱胎于一般企业的财务管理职能，由最初的现金管理职能逐步扩大，并逐渐从财务部门独立出来，成为与财务部门平行的司库管理部门。余云认为，现在的司库和财务于CFO而言更像是左膀右臂，缺一不可。司库管理应该处于企业战略同等的位置，从资金管控向价值创造转型，从“管控家”“运营者”“推动者”向“战略家”进阶，为企业发展战略提供资源配置的建议和可行性评估。
此外，在司库管理的基础上，中小型企业数据基础薄弱，系统平台建设不够完善，对于数字技术的运用有待提高。由此可见，我国企业司库管理必须迎来由营运资金管理到资金运营的根本性变革，充分发挥价值创造的作用。为此，余云为企业国际化进程中的司库搭建提出建议。
- 全球司库体系整体布局、分步实施。
- 建设海外财资中心，搭建投融资平台及境外资金管理平台。
- 通过搭建现金池推动全球资金集中，实现资金安全性、效率性、效益性。
- 健全资金风险管理机制，加强外汇风险管理。
- 优化资金管理系统，促进一体化整合。
搭建司库体系不是一蹴而就、立竿见影的工程，需要企业付出一定的时间成本，这就要求企业领导有极强的魄力和超前的眼光，能够提前布局。在访谈过程中，余云向我们介绍了海尔财务标准化平台构建的过程。
2014年，海尔金控尚未成立，海尔集团涉及财资管理的主体包括财务公司、财险公司和保理公司。虽然当时业务形态较为单一，但是海尔集团构思财务标准化平台时，要求将市场上所有的融资方式都纳入考量，并且依据行业要求设计好企业标准。2014年的海尔财务标准化平台上有17种业务形态，形成了业态规则标准，并且具有可复制性。至今，新的项目上线，也只需要在原有的业态规则标准上进行优化。
余云认为，这样的布局方式才可以称得上“战略”，司库管理先行，做到策略性地提前准备，才能保持与业务的节奏一致。
善用科技，为司库体系建设插上翅膀
新兴科技不断成熟，在司库领域的应用场景逐渐拓展，可以用来解决企业迫切的资金高效管理需求。余云认为，数字技术在司库管理领域可以分为两个类型：替代人工操作的技术，如RPA等；创新业务模式的支持技术，如区块链等。技术应用在不同行业呈现出明显的差异，越是市场化程度高、竞争越激烈的行业，数字化走得越靠前；而垄断、B端的行业，数字化进程则要落后一些。
RPA技术
RPA针对重复、繁琐、人力投入大的财资操作环节，重塑企业财资管理流程，可以运用在银行对账单监控和错漏排查中；下载电子对账单进行现金对账、头寸、划转和投资；通过PDF/电子邮件进行交易确认；银行手续费分析；付款的批准、释放和监控等。平均可以降低25%~40%的人力成本。
认知智能和机器学习技术
认知智能利用算法从数据中提取概念和关系进行理解，从数据模式和以往经验中学习，从而扩展人类或机器可独立完成的工作。认知智能技术主要应用在现金流预测、反欺诈、压力情景测试等场景中。目前，很多基金公司已经开始尝试运用完全无人工干涉的机器进行投资交易，未来司库管理可能会实现人工智能的全自动决策，从而为企业真正实现智能决策提供支持。
云技术
云技术通过平台化、模块化部署的模式使企业能够根据自身需要选择功能模块，大幅降低企业的IT部署建设成本，云技术预计可以为企业降低70%的IT成本。
区块链
区块链通过信息的分布式账本和加密技术保障企业财资信息的可靠性和机密性。企业在多主体模式下，要构建生态圈，就需要实现上、中、下游有效打通，以平台化的形式进行运营。这个过程中的互信问题可以交由区块链解决。
NLP（自然语言处理）/OCR/可视化分析
通过NLP/OCR/可视化分析等数字化技术的运用，实时监控和分析市场舆情信息，减少人工参与、提高自动监测水平，赋能企业形成智能化的风险预警，并通过管理层的可视化决策等，及时响应“黑天鹅事件”的挑战。
余云总结道，数字技术应用的基础在于原有的业、财、资、税四个系统的打通。在系统互通的基础上，再细化每一个环节，如采购、销售、结算等，将数据维度逐步精细化，为智慧司库的搭建创造可能。
多元跨界，全面提升司库人才建设
智慧司库管理的目的在于以智能科技手段有效协助企业应对资金监管的加剧，在满足企业资金管理可视、可管、可用的同时，更加注重以流动性风险、汇率风险、信用风险为代表的风险管理，通过数字化赋能及平台一体化实现“预警、避险以及增值”的目标。上述要求决定了司库人才的多元化能力需求，并且对CFO的能力素养提出挑战。
当前，司库管理人员的综合能力不足，尤其在业务知识、数据分析与预测、IT技术应用和需求分析及企业战略制定支持等高阶能力上尚存短板，难以推动企业司库管理价值定位的实现。优秀的司库管理人才是“知金融、善财务、懂业务、强数据”的复合型人才，具备基本的风险管理能力。搭建司库人才队伍，一方面需要加强人才的综合能力的横向拓展，另一方面还要实现专业能力的纵向精深。
在横向综合能力方面，司库管理人员需要加强基于财资数据的经营分析与财资预测的能力，辅助业务与战略决策制定。此外，随着各类新技术商用价值的不断发掘，司库管理人员不仅需要能够应用机器人、云技术、SaaS等数字化手段实现管理目标，甚至需要增加更多的IT管理和数据治理能力，如帮助管理数据从原系统转移到大数据系统；与企业内部IT、业务部门，乃至外部产业链、资本市场等配合与对接，有效整合分散、孤立的数据，建立大数据聚合中心等。
在纵向专业能力方面，司库管理人员需要更加深入地学习会计、金融以及综合其他专业知识，能够利用针对性的财务知识和金融工具应对企业财资管理中的各种挑战。从而，司库管理人才团队从基于会计知识的交易处理职能，升级为基于会计、金融、业务、IT与数据、战略的专业精深、多元复合，更具前瞻视角的价值创造职能。
余云表示，在司库建设过程中往往需要在人才储备和现有人员专业能力全面提升等方面加大投入，建立并完善符合专业化人才特点、满足人才发展需求的职业发展通道。
对CFO而言，司库管理的最高目标和任务由CFO制定。流动性风险管理和财务风险管理是CFO制定的两项最重要的任务，也是司库管理的底线。除此之外，CFO的职责还在于协助CEO实现价值创造（如支持或推动企业并购活动），业务战略咨询顾问，进入资本市场实现金融增长，加强海内外运营管控，推动司库管理创新和数字化以及促进司库发展成为利润中心等。
在访谈过程中，余云非常关注我国企业对司库管理的定位和认知。她一再强调，司库管理的视野需要扩展至全产业链的范围。从决策侧、业务侧、管理侧、运营侧多方位考量，既为企业抵御内外部风险，又在茫茫市场中发现增长商机，从战略的高度担当起价值创造的职责。
